路演現(xiàn)場(chǎng) 本報(bào)記者 劉宗躍 攝

　　5月10日，江西寧新新材料股份有限公司（簡(jiǎn)稱“寧新新材”）向不特定合格投資者公開發(fā)行股票并在北交所上市網(wǎng)上路演在中國(guó)證券報(bào)·中證網(wǎng)舉行。寧新新材董事長(zhǎng)鄧達(dá)琴表示，“寧新新材位于素有‘亞洲鋰都’之稱的江西省宜春市，是一家專業(yè)從事特種石墨研發(fā)、生產(chǎn)和銷售的企業(yè)，并是行業(yè)內(nèi)少數(shù)擁有從磨粉、混捏、焙燒、浸漬和石墨化處理到深加工的一體化生產(chǎn)加工能力的企業(yè)之一。未來，公司擬通過實(shí)施募集資金投資項(xiàng)目進(jìn)一步擴(kuò)大公司產(chǎn)能，豐富產(chǎn)品種類，進(jìn)一步提升市場(chǎng)占有率，鞏固行業(yè)領(lǐng)先地位?！?/p>

　　市占率居前

　　寧新新材自2007年成立以來，一直致力于特種石墨材料及制品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售業(yè)務(wù)，截至目前具備年產(chǎn)量超過1.6萬噸特種石墨的生產(chǎn)能力，被廣泛應(yīng)用于鋰電、光伏、人造金剛石、冶金、化工、機(jī)械、電子等領(lǐng)域，是戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)不可替代的重要資源之一。

　　公司主營(yíng)業(yè)務(wù)收入按產(chǎn)品類型構(gòu)成可分為特種石墨、石墨坯和特種石墨制品三類，其中石墨坯為特種石墨材料的中間半成品，既可進(jìn)一步生產(chǎn)加工形成特種石墨，亦可直接對(duì)外銷售。

　　鄧達(dá)琴表示：“目前我國(guó)特種石墨市場(chǎng)處于供不應(yīng)求狀態(tài)，以細(xì)結(jié)構(gòu)特種石墨為例，2019年國(guó)內(nèi)實(shí)際產(chǎn)量超過5萬噸，而需求量超過10萬噸；2020年實(shí)際產(chǎn)量約為6萬噸，而需求量超過11萬噸；2021年實(shí)際產(chǎn)量超過8萬噸，而需求量超過15萬噸。2020至2022年寧新新材自產(chǎn)的特種石墨（含石墨坯和特種石墨制品）銷售量分別為7800噸、10600噸和12800噸，市場(chǎng)占有率位于行業(yè)前列。”

　　“根據(jù)行業(yè)協(xié)會(huì)相關(guān)排名，最近三年，公司細(xì)結(jié)構(gòu)特種石墨銷售規(guī)模均處于國(guó)內(nèi)前三，在行業(yè)內(nèi)具有較高的知名度和影響力?！编囘_(dá)琴表示。

　　據(jù)介紹，寧新新材是行業(yè)內(nèi)少數(shù)擁有從磨粉、混捏、焙燒、浸漬和石墨化處理到深加工的一體化生產(chǎn)加工能力的企業(yè)之一，也是國(guó)內(nèi)細(xì)結(jié)構(gòu)特種石墨行業(yè)規(guī)模較大、產(chǎn)品型號(hào)最為齊全的企業(yè)之一。

　　寧新新材表示，公司一直注重技術(shù)創(chuàng)新，提升產(chǎn)品品質(zhì)，提高產(chǎn)品適應(yīng)性，滿足了市場(chǎng)的各類需求。同時(shí)，公司專注于特種石墨的技術(shù)研發(fā)以及研發(fā)成果的應(yīng)用和產(chǎn)業(yè)化。

　　品牌優(yōu)勢(shì)顯著

　　完備的產(chǎn)業(yè)鏈讓寧新新材的品牌優(yōu)勢(shì)顯著，產(chǎn)品認(rèn)可度高。

　　據(jù)鄧達(dá)琴介紹，公司試制能力強(qiáng)，可通過完整的生產(chǎn)環(huán)節(jié)驗(yàn)證公司的工藝創(chuàng)新，從而提高技術(shù)創(chuàng)新的效率和成功率；材料質(zhì)量可控，能夠在材料源頭上控制材料成分；另外，生產(chǎn)成本可控，可對(duì)原材料進(jìn)一步提純；產(chǎn)品線廣，可一站式解決特定領(lǐng)域客戶的產(chǎn)品需求。

　　招股說明書顯示，特種石墨制品為非標(biāo)準(zhǔn)定制化產(chǎn)品，產(chǎn)品規(guī)格型號(hào)眾多。不同的原材料配比以及生產(chǎn)工藝過程管理對(duì)特種石墨產(chǎn)品的產(chǎn)品質(zhì)量、性能指標(biāo)影響較大，下游客戶為了降低產(chǎn)品質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)并保證供貨及時(shí)，往往選擇行業(yè)內(nèi)規(guī)模較大、知名的生產(chǎn)商，并且不會(huì)輕易更換。

　　鄧達(dá)琴表示：“寧新新材深耕特種石墨行業(yè)多年，依靠穩(wěn)定可靠的產(chǎn)品質(zhì)量獲得了客戶的認(rèn)可，形成了持續(xù)穩(wěn)定的合作關(guān)系，在行業(yè)中建立了較高的知名度和品牌優(yōu)勢(shì)。目前公司已與下游大型鋰電、稀土等行業(yè)的龍頭企業(yè)建立了穩(wěn)定的合作關(guān)系，包括寧德時(shí)代、杉杉股份、貝特瑞、璞泰來、湖南裕能等。”

　　“公司憑借多年的技術(shù)深耕，具備了業(yè)內(nèi)領(lǐng)先的產(chǎn)品和設(shè)備研發(fā)優(yōu)勢(shì)、規(guī)?；鸵惑w化生產(chǎn)能力、豐富的生產(chǎn)管理經(jīng)驗(yàn)和持續(xù)的配方、工藝改進(jìn)能力，從而積累了眾多優(yōu)質(zhì)客戶資源，市場(chǎng)前景廣闊。”寧新新材董事、董事會(huì)秘書、副總經(jīng)理田家利表示。

　　田家利表示，為抓住市場(chǎng)發(fā)展機(jī)遇，公司目前正在積極擴(kuò)大生產(chǎn)能力。隨著新建的焙燒車間和石墨化車間的陸續(xù)投產(chǎn)，公司的產(chǎn)能、生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)規(guī)模將進(jìn)一步大幅提升，能夠更好地滿足下游客戶的訂單需求。

　　豐富特種石墨種類

　　寧新新材此次公開發(fā)行股票并在北交所上市，擬募資投向江西寧昱鴻新材料有限公司年產(chǎn)2萬噸中粗結(jié)構(gòu)高純石墨項(xiàng)目與補(bǔ)充公司流動(dòng)資金，分別擬投入募集資金金額2.8億元、1.2億元。

　　招股說明書顯示，上述募投項(xiàng)目建成投產(chǎn)后，主要產(chǎn)品為中粗結(jié)構(gòu)石墨坩堝產(chǎn)品，將顯著提升公司特種石墨的生產(chǎn)能力和豐富特種石墨的種類；更好地滿足自身的生產(chǎn)需要以及客戶的多元化需求，強(qiáng)化公司新能源產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展；有利于公司增強(qiáng)規(guī)模優(yōu)勢(shì)和產(chǎn)品市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，有助于鞏固并擴(kuò)大公司在特種石墨行業(yè)的市場(chǎng)份額，提高公司核心競(jìng)爭(zhēng)力。

　　寧新新材表示，為加快項(xiàng)目建設(shè)以滿足公司發(fā)展需要，在本次發(fā)行的募集資金到位前公司將根據(jù)項(xiàng)目進(jìn)展和資金需求，先行以自籌資金投入實(shí)施上述項(xiàng)目。

　　“未來公司擬通過實(shí)施募集資金投資項(xiàng)目進(jìn)一步擴(kuò)大公司產(chǎn)能，豐富產(chǎn)品種類。隨著公司募集資金投資項(xiàng)目的建成投產(chǎn)，公司的市場(chǎng)占有率將進(jìn)一步提升，行業(yè)地位將得到鞏固?！编囘_(dá)琴表示。

　　田家利表示：“此次登陸北交所，對(duì)于寧新新材而言是具有戰(zhàn)略意義的一步，是公司發(fā)展的重要里程碑。未來，寧新新材將借力資本市場(chǎng)，把握機(jī)遇、迎接挑戰(zhàn)，通過產(chǎn)品不斷創(chuàng)新以及行業(yè)模式不斷進(jìn)取，緊跟行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)，不斷加大研發(fā)投入，打造符合公司自身特點(diǎn)的創(chuàng)新發(fā)展路徑。”

　　公司廠區(qū) 公司供圖

　　“數(shù)”讀寧新新材

　　基本情況

　　寧新新材專業(yè)從事特種石墨材料及制品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，截至目前具備年產(chǎn)量超過1.6萬噸（以二焙化口徑計(jì)算）特種石墨的生產(chǎn)能力。公司是業(yè)內(nèi)少數(shù)擁有從磨粉、混捏、焙燒、浸漬和石墨化處理到深加工的一體化生產(chǎn)加工能力的企業(yè)之一，主要產(chǎn)品已被廣泛用于鋰電、光伏、人造金剛石、冶金、化工、機(jī)械、電子等多個(gè)下游領(lǐng)域。

　　發(fā)行情況

　　寧新新材本次發(fā)行價(jià)格為14.68元/股，擬向不特定合格投資者發(fā)行股票不超過2327.34萬股（未考慮超額配售選擇權(quán)的情況），預(yù)計(jì)募集資金總額3.42億元，扣除預(yù)計(jì)發(fā)行費(fèi)用后，預(yù)計(jì)募集資金凈額為3.03億元。若超額配售選擇權(quán)全額行使，預(yù)計(jì)募集資金總額為3.93億元，扣除預(yù)計(jì)發(fā)行費(fèi)用后，預(yù)計(jì)募集資金凈額為3.52億元。

　　財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)

　　公司2020-2022年?duì)I業(yè)收入分別為2.4億元、3.78億元、5.56億元，其中主營(yíng)業(yè)務(wù)收入占營(yíng)業(yè)收入比例分別為85.32%、88.07%和89.79%。主營(yíng)業(yè)務(wù)收入占比較高，營(yíng)業(yè)收入呈較快增長(zhǎng)趨勢(shì)。

　　2020-2022年，公司歸母凈利潤(rùn)為4412.83萬元、7384.61萬元、9238.39萬元。2023年一季度，公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入1.82億元，同比增長(zhǎng)101.48%；歸母凈利潤(rùn)為2492.5萬元，同比增長(zhǎng)116.5%。

　　募集資金主要用途

　　寧新新材此次募集資金將投向江西寧昱鴻新材料有限公司年產(chǎn)2萬噸中粗結(jié)構(gòu)高純石墨項(xiàng)目和補(bǔ)充流動(dòng)資金項(xiàng)目。募投項(xiàng)目建成投產(chǎn)后，主要產(chǎn)品為中粗結(jié)構(gòu)石墨坩堝產(chǎn)品，將顯著提升公司特種石墨的生產(chǎn)能力和豐富特種石墨的種類。

　　研發(fā)與技術(shù)情況

　　公司經(jīng)過長(zhǎng)期的研發(fā)投入和實(shí)踐積累，掌握了豐富的產(chǎn)品生產(chǎn)及研發(fā)經(jīng)驗(yàn)。截至目前，公司已獲得專利55項(xiàng)。其中，發(fā)明專利15項(xiàng)，實(shí)用新型專利40項(xiàng)。在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過程中，公司根據(jù)市場(chǎng)需求與用戶反饋，持續(xù)進(jìn)行工藝技術(shù)改進(jìn)及新產(chǎn)品研發(fā)，不斷提升產(chǎn)品性能和生產(chǎn)效率。

　　2020-2022年，公司研發(fā)投入不斷增加，研發(fā)費(fèi)用分別為913.15萬元、1549.36萬元和2009.13萬元，占營(yíng)業(yè)收入的比例分別為3.8%、4.09%和3.61%。